出品|WEMONEY研究室

文|王彥強

近日，據(jù)阿里資產(chǎn)司法拍賣平臺顯示，青島銀行470萬股股權(quán)將于2月20日分兩筆公開拍賣，起拍價合計為1607.4萬元，每股均價為3.42元，較2月17日收盤價，折價0.72元。

圖片來源：阿里資產(chǎn)司法拍賣平臺

本次拍賣的股權(quán)是山東三利源經(jīng)貿(mào)有限公司（下稱山東三利源）的無限售流通股，屬于青島市嶗山區(qū)人民法院的司法拍賣。而據(jù)WEMONEY研究室了解，這已經(jīng)是山東三利源持有青島銀行股票被第三次司法拍賣了。

01、470萬股將被司法拍賣，青島銀行回應(yīng)

山東三利源，成立于2002年，位于山東省青島市，是一家以零售為主的企業(yè)（熟食起家，后又投資鋼鐵貿(mào)易和投資）。在2023年末，曾位列青島銀行第九大股東，實控人為葛守蛟。

2021年2月，山東三利源向青島銀行借款7100萬元，抵押物為兩處房產(chǎn)，分別為青島市市南區(qū)東海西路31號保時捷大廈9層，建筑面積709.01平方米；青島市市南區(qū)香港西路25號12號樓101戶（復(fù)式）海信清泉墅，建筑面積420.84平方米。

但僅僅過了一年半，公司就因經(jīng)營不善暴雷，表示無力償還貸款。隨即，三利源被青島銀行起訴，法院判決青島銀行勝訴。2024年9月，青島銀行福州路支行公開轉(zhuǎn)讓山東三利源8020.53萬元債權(quán)，包括借款本金7100萬元，利息797.10萬元，罰息57.47萬元，代墊費用65.96萬元。上述債權(quán)起拍價為7554.90萬元，第一次因無人出價而流拍。

2024年10月，上述債權(quán)第二次拍賣，起拍價降至6043.92萬元，再次流拍。2024年11月，上述債權(quán)第三次拍賣，起拍價降至5288.43萬元，同樣因無人出價而流拍。

而值得一提的是，山東三利源不僅涉及青島銀行的貸款糾紛，還在農(nóng)業(yè)銀行青島支行，有4.29億元的貸款糾紛。據(jù)了解，2024年以來，該公司已被6次強制執(zhí)行，執(zhí)行總金額6.93億元。目前，該公司已經(jīng)被列為經(jīng)營異常名錄，且被法院列為失信被執(zhí)行人。

隨著債務(wù)的不斷暴雷，山東三利源抵押的上市銀行股權(quán)被拍賣。據(jù)阿里資產(chǎn)司法拍賣平臺顯示，目前，山東三利源持有的青島銀行股權(quán)已經(jīng)經(jīng)過兩次拍賣，第一次在2023年12月20日，5370萬股青島銀行股權(quán)分兩筆拍賣，起拍價合計為1.68億元，合計每股3.13元。由唯一報名者青島西海岸金融發(fā)展有限公司拍得。

第二次在2024年10月29日，3200萬股青島銀行股權(quán)，起拍價為1.1584億元，成交價為1.1584億元，合計每股3.62元，由唯一出價人吳二永拍得。

而即將在2025年2月20日拍賣的470萬股青島銀行股權(quán)屬于第三次，分兩筆公開拍賣，起拍價合計為1607.4萬元，每股均價為3.42元。

截至2月14日收盤，青島銀行的收盤價為4.14元/股，明顯高于以上三次的每股競拍成交均價，較2月20日的拍賣均價高21.05%。

針對此類股東變動對銀行股權(quán)結(jié)構(gòu)及戰(zhàn)略穩(wěn)定性的潛在影響，青島銀行回應(yīng)稱，近年來由于經(jīng)濟環(huán)境、股東自身經(jīng)營等多種因素影響，銀行股股份被拍賣情況較為普遍。本次三利源被司法拍賣的股份合計470萬股，僅占青島銀行股份總額的0.08%，占比較低，不會對青島銀行股權(quán)結(jié)構(gòu)及戰(zhàn)略穩(wěn)定性產(chǎn)生影響。

02、營收凈利雙增，分紅比例走低

青島銀行成立于1996年11月，為山東省首家主板上市銀行、全國第二家“A+H”股上市城商行。

2022年—2024年，青島銀行實現(xiàn)營業(yè)收入116.44億元、124.72億元和134.98億元，同比增長4.56%、7.11%和8.22%；實現(xiàn)歸母凈利潤30.83億元、35.49億元和42.64億元，同比增長5.48%、15.11%和20.16%。

從以上數(shù)據(jù)來看，過去三年，青島銀行的營收和歸母凈利潤增速一直在持續(xù)攀升。

從資產(chǎn)質(zhì)量來看，2022年—2024年，青島銀行的不良貸款率為1.21%、1.18%和1.14%；撥備覆蓋率分別為219.77%、225.96%和241.32%。整體資產(chǎn)質(zhì)量保持穩(wěn)定。

從資本充足率來看，截至2024年三季度末，青島銀行資本充足率為13.15%，一級資本充足率為10.49%，核心一級資本充足率為8.90%。雖然較上年末都有所上升，但8.90%的核心一級資本充足率仍低于行業(yè)平均。

而同期，齊魯銀行的資本充足率為15.37%，一級資本充足率為12.52%，核心一級資本充足率為10.26%。明顯高于青島銀行。

此外，值得一提的是，2021年—2024年，青島銀行的現(xiàn)金分紅比率分別為33.91%、31.86%、30.21%、26.24%，持續(xù)走低，

對此，青島銀行表示，公司始終高度重視股東回報，近年來在確保資本充足、風(fēng)險可控的前提下，統(tǒng)籌平衡經(jīng)營的可持續(xù)發(fā)展和股東回報等。未來，我行將積極響應(yīng)國家政策導(dǎo)向，堅持高質(zhì)量發(fā)展，持續(xù)優(yōu)化經(jīng)營質(zhì)效，結(jié)合戰(zhàn)略規(guī)劃、盈利水平、股東訴求及監(jiān)管要求，科學(xué)制定分紅方案，致力于為股東創(chuàng)造長期價值。

截至2024年末，青島銀行的資產(chǎn)總額為6899.63億元，同比增長13.48%?？蛻糍J款總額3406.90億元，同比增長13.53%；客戶存款總額4320.24億元，同比增長11.91%。

綜合發(fā)展戰(zhàn)略看，2025年是青島銀行新三年戰(zhàn)略規(guī)劃收官之年。對于2025年布局重點，青島銀行對WEMONEY研究室表示，將穩(wěn)步加大信貸投放力度，積極響應(yīng)國家政策，聚焦山東省內(nèi)各地市重點項目，圍繞“科技金融、綠色金融、普惠金融、養(yǎng)老金融、數(shù)字金融”五篇 大文章，布局“八大新賽道”，對項目資產(chǎn)優(yōu)質(zhì)、綜合收 益好、風(fēng)險可控、有長遠發(fā)展前景的項目和企業(yè)給予信貸支持，助力實體經(jīng)濟發(fā)展。