本文系基于公開(kāi)資料撰寫，僅作為信息交流之用，不構(gòu)成任何投資建議。

出品/公司研究室基金組

文/海川

一年一度的上市公司年報(bào)季到來(lái)，公募基金財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)也陸續(xù)揭曉。據(jù)公司研究室不完全統(tǒng)計(jì)，截至4月12日，經(jīng)由上市股東2023年年報(bào)披露的近40家基金公司，凈利潤(rùn)接近或達(dá)到20億以上的5家，都是規(guī)模相對(duì)靠前的行業(yè)頭部公司。

基金公司自身利潤(rùn)變化固然重要，但投資者更感興趣的是：過(guò)去一年，TOP5基金公司中，最能為基民賺錢的是哪些產(chǎn)品？這些產(chǎn)品由誰(shuí)在掌管？為此，公司研究室對(duì)這5家頭部公司現(xiàn)有產(chǎn)品，按照股票型、混合型、指數(shù)型、QDII、債券型、貨幣型分類，找出2023年每家公司每個(gè)類別中凈利潤(rùn)最高的產(chǎn)品，進(jìn)行統(tǒng)計(jì)分析。（因?yàn)楫a(chǎn)品交叉等原因，個(gè)別品種在公司內(nèi)部有調(diào)整，不影響分析比較）。

01、30位最賺錢基金經(jīng)理畫像，5位女性碩士占比87%

2023年凈利潤(rùn)TOP5基金公司，6大類產(chǎn)品中最能賺錢的基金經(jīng)理，每類5人，累計(jì)30人。這些人不一定是全部基金公司2023年最賺錢的那個(gè)，但應(yīng)該在那批人之中。

統(tǒng)計(jì)顯示，從性別上看，這30人中有5位女性基金經(jīng)理，占比1/6，她們分別是：易方達(dá)基金的余海燕、王曉晨，工銀瑞信的劉偉琳，廣發(fā)基金的溫秀娟、宋倩倩。除了宋倩倩累計(jì)任職時(shí)間不足4年，其他人都是任職9年以上巾幗名將，她們多從事固收投資，且業(yè)績(jī)相對(duì)穩(wěn)定。

從學(xué)歷上看，這30人基本都畢業(yè)于海內(nèi)外名校，其中碩士26人，占比86.67%，經(jīng)濟(jì)學(xué)碩士居多；學(xué)士3人，占比1/10；博士?jī)H1人，掌管工銀印度基金的劉偉琳，人大金融工程博士。

從畢業(yè)院校看，國(guó)內(nèi)北大、清華、復(fù)旦、人大的學(xué)生較多，香港科技大學(xué)、臺(tái)灣大學(xué)各1人，留美海歸3人。

從累計(jì)任職時(shí)間看，任職10年以上的基金經(jīng)理9人；5-10年，11人；5年以下10人，呈現(xiàn)出老中青梯次相對(duì)均衡的結(jié)構(gòu)。其中，一個(gè)重要的原因是，各家公司負(fù)責(zé)貨幣型、債券型、QDII基金的佼佼者，多是從業(yè)經(jīng)驗(yàn)豐富的“老鳥(niǎo)”。而負(fù)責(zé)混合型、指數(shù)型基金的基金經(jīng)理比較年輕，屬于典型的新生代。

02、3類權(quán)益產(chǎn)品扎堆，華夏中證5G通信ETF盈利15.9億

2023年凈利潤(rùn)TOP5基金公司，6大類基金中，股票型、混合型、指數(shù)型基金這3類權(quán)益產(chǎn)品扎堆明顯。

股票型基金中，各公司最能賺錢的產(chǎn)品分別是：易方達(dá)中證全指證券公司指數(shù)(LOF)A，華夏中證5G通信主題ETF，南方中證全指證券公司ETF，廣發(fā)中證傳媒ETF，工銀北證50成份指數(shù)A。

這些基金同時(shí)也是指數(shù)型產(chǎn)品，而且有3只ETF。其中，華夏中證5G通信主題ETF當(dāng)年盈利15.9億，是5家公司中2023年最賺錢的股票型基金，其當(dāng)年凈值增長(zhǎng)16.2%，年底資產(chǎn)規(guī)模74.55億元，基金經(jīng)理李俊是北大MBA，在管規(guī)模323億。

混合型基金是近幾年熊市的重災(zāi)區(qū)，TOP5公司中最賺錢的產(chǎn)品分別是：易方達(dá)黃金ETF，華夏北交所精選兩年定開(kāi)混合發(fā)起式，南方北交所精選兩年定開(kāi)混合發(fā)起，廣發(fā)北交所精選兩年定開(kāi)混合A，工銀精選平衡混合。

其中，有3只是屬于北交所精選基金，這顯然與去年北交所整體走勢(shì)強(qiáng)于滬深市場(chǎng)有關(guān)。

5只產(chǎn)品中的爆款是易方達(dá)黃金ETF，當(dāng)年盈利6.07億。黃金屬于去年以來(lái)全球資本市場(chǎng)的明星，這只基金去年底規(guī)模達(dá)到48.71億元，大賺也就不足為奇。這只產(chǎn)品的基金經(jīng)理是鮑杰，人大經(jīng)濟(jì)學(xué)碩士，在管規(guī)模132.89億。

客觀地說(shuō)，將易方達(dá)黃金ETF與其他權(quán)益產(chǎn)品比較并不公平，而且投資滬深兩市的工銀精選平衡混合與其他3只專注北交所標(biāo)的的產(chǎn)品也不太好比較，因此，這里僅就年度盈利規(guī)模簡(jiǎn)單排序，沒(méi)有考慮其他因素。

指數(shù)型基金是去年市場(chǎng)最熱的產(chǎn)品，但業(yè)績(jī)卻不像想象中那么好。TOP5公司中最賺錢的產(chǎn)品分別是：易方達(dá)上證科創(chuàng)板成長(zhǎng)ETF，華夏中證500指數(shù)智選增強(qiáng)A，南方大數(shù)據(jù)300A，廣發(fā)中證全指信息技術(shù)ETF，工銀中證科技龍頭ETF。

其中，賺錢最多的是廣發(fā)中證全指信息技術(shù)ETF，當(dāng)年盈利1.48億，基金經(jīng)理霍華明，理學(xué)碩士，在管規(guī)模350.92億，累計(jì)任職時(shí)間超過(guò)6年，屬于典型的中生代。

03、QDII里工銀印度基金獨(dú)樹(shù)一幟，廣發(fā)納斯達(dá)克100ETF獨(dú)攬63億

除了黃金相關(guān)投資標(biāo)的，與國(guó)際市場(chǎng)密切相關(guān)的QDII，去年可謂市場(chǎng)最賺錢的品類。

TOP5基金公司中最賺錢的QDII產(chǎn)品分別是：易方達(dá)納斯達(dá)克100ETF聯(lián)接(QDII-LOF)A美元現(xiàn)匯，華夏全球股票美元現(xiàn)匯，南方標(biāo)普500ETF，廣發(fā)納斯達(dá)克100ETF，工銀印度基金美元。

這些產(chǎn)品去年都賺得盆滿缽滿，盈利最少也在1個(gè)億以上，其中，廣發(fā)納斯達(dá)克100ETF當(dāng)年盈利高達(dá)63億。這只基金去年年底規(guī)模167.4億，凈值增長(zhǎng)52.33%,,基金經(jīng)理劉杰，工學(xué)學(xué)士，在管規(guī)模496億，任職超過(guò)10年，也是一只老鳥(niǎo)。

此外，與一般QDII產(chǎn)品多是跟蹤美股不同，工銀瑞信卻擁有一只印度基金，在投資海外市場(chǎng)產(chǎn)品中可謂獨(dú)樹(shù)一幟，而且投資收益也不錯(cuò)。這只基金去年底規(guī)模15.21億，基金經(jīng)理劉偉琳，正是這30位最能賺錢的基金經(jīng)理中唯一的女博士。

公開(kāi)信息顯示，這位女博士從業(yè)經(jīng)驗(yàn)超過(guò)9年，目前在管規(guī)模95.03億，在管產(chǎn)品17只（A/C 類沒(méi)有合并計(jì)算），多為投資海外ETF產(chǎn)品，任職期間最佳回報(bào)79.76%，其中工銀傳媒指數(shù)E剛剛上市。

04、10只固收產(chǎn)品賺194億，易方達(dá)易理財(cái)貨幣A占45億

TOP5公司固收投資都做得不錯(cuò)，規(guī)模也不小，2023年各家最賺錢的5只債券型、5只貨幣型基金，合計(jì)盈利194億。

債券型基金中，各家最賺錢的產(chǎn)品分別是：易方達(dá)裕祥回報(bào)債券A，華夏鼎茂債券A，南方1-3年國(guó)開(kāi)債A，廣發(fā)純債債券A，工銀純債債券A。

這些產(chǎn)品，盈利最少也在3億以上，賺得最多的是易方達(dá)裕祥回報(bào)債券A，當(dāng)年盈利7.84億，去年年底規(guī)模267億，基金經(jīng)理王曉晨，經(jīng)濟(jì)學(xué)碩士，在管估摸787億，任職時(shí)間超12年。

TOP5公司貨幣型基金投資成績(jī)更好，各家最賺錢的產(chǎn)品，盈利都在20億以上，分別是：易方達(dá)易理財(cái)貨幣A，華夏財(cái)富寶貨幣A，南方現(xiàn)金通E，廣發(fā)活期寶貨幣B，工銀添益快線貨幣。

這類XX寶類型產(chǎn)品，理論上是規(guī)模制勝。比如，天弘基金的余額寶，去年年底規(guī)模7022.53億，當(dāng)年盈利122.65億。上述5家公司的貨幣型基金，賺錢最多的是易方達(dá)易理財(cái)貨幣A，去年盈利45.32億，年底規(guī)模2480.81億，基金經(jīng)理是石大懌等人。石大懌是經(jīng)濟(jì)學(xué)碩士，任職時(shí)間超11年，在管規(guī)模4892.94億。